根据国内公司会计准则规定,套期保值的类别涉及()。
A.钞票流量套期
B.公允价值套期
C.基本金融工具套期
D.境外经营净投资套期
E.衍生金融工具套期
A.钞票流量套期
B.公允价值套期
C.基本金融工具套期
D.境外经营净投资套期
E.衍生金融工具套期
第1题
(1)为充分利用期货市场管理产品价格风险,甲集团决定开展套期保值业务,由总经理主持专题办公会进行部署,有关决议如下:
①开展套期保值业务应以效益最大化为目标。为应对当前螺纹钢市场价格不断下跌的不利形势,要求有关部门准确研判宏观经济形势,科学把握期货市场行情,利用期货市场开展套期保值业务,务求经济效益最大化。
②集团总会计师全权负责套期保值业务。鉴于集团总会计师负责会计核算、财务管理等相关工作,为减少协调工作量、提高工作效率,授权集团总会计师全权负责套期保值的决策及组织实施。
③集团风险管理部门应加快制度建设。套期保值业务相关风险较大,应当建立健全涉及前台、中台、后台等管理制度,制定涉及止损警示及处理等应急预案,以有效应对市场价格出现对套期保值头寸的不利变化。
④开展套期保值业务要勇于创新,集团发展得益于创新,开展套期保值也要努力创新。集团开展套期保值业务时,买卖期货合约的规模可以根据具体情况,扩大到现货市场所买卖的被套期保值商品数量的2至3倍。
⑤套期保值业务要遵循企业会计准则进行处理,要结合公司开展套期保值业务的具体情况,将套期保值业务均作为公允价值套期,并在符合企业会计准则规定条件的基础上,采用相应的公允价值套期保值会计方法进行处理。
(2)按照上述决议,甲集团开展了如下套期保值业务:
2012年3月23日,螺纹钢现货市场价格为4650元/吨,期货市场价格为4620元/吨,为防范螺纹钢价格持续下跌给集团带来重大损失,甲集团在期货市场卖出期限为3个月的期货合约100000吨作为套期保值工具,对现货螺纹钢100000吨进行套期保值。6月20日,螺纹钢现货市场价格为4570元/吨,期货市场价格为4550元/吨。当日,甲集团在现货市场卖出螺纹钢100000吨,同时在期货市场买入100000吨螺纹钢合约平仓。
假定不考虑其他因素。
要求:
1.根据资料(1),逐项判断甲集团①至⑤项决议是否存在不当之处;对存在不当之处的,分别指出不当之处,并逐项说明理由。
2.根据资料(2),计算甲集团开展套期保值业务在现货和期货两个市场盈亏相抵后的净值(不考虑手续费等交易成本,要求列出计算过程)。
第3题
A.卖出CNY/EUR期货合约
B.买入CNY/EUR期货合约
C.卖出CNY/USD期货合约
D.买入CNY/USD期货合约
第5题
A.远期合约
B.货币市场套期保值
C.期权套期保值
D.交叉套期保值
第6题
A.远期合约
B.货币市场套期保值
C.期权市场套期保值
D.交叉套期保值
第7题
A.超出限仓数量的头寸或未在规定时间内完成减仓的持仓头寸,交易所按有关规定执行相关措施
B.套期保值交易头寸实行审批制,其持仓不受限制
C.交易所根据会员的不同性质(经纪会员和非经纪会员)制定持仓限额制度,从而控制市场持仓规模
D.交易所根据不同的期货合约、不同的交易阶段制定持仓限额制度,从而减少市场风险产生的可能性
第8题
第9题
第10题
A.15
B.24
C.32
D.8
第11题
A.鼓励具备条件的境外证券机构参股证券公司和基金管理公司,继续试行合格的境外机构投资者制度
B.支持符合条件的内地企业到境外发行证券并上市
C.支持符合条件的内地机构和人员到境外从事与资本市场投资相关的服务业务和期货套期保值业务
D.鼓励具备条件的境外证券机构、参股证券公司和基金管理公司继续实行合格的境外招标制度
E.支持符合条件的内地企业到境外投资但不得做期货套期保值业务